Likviditetsbeholdning og avkastning
Likviditet
Likviditetsbeholdning
Gjennomsnittlig likviditet i 2019 var 960 millioner kroner, opp fra 818 millioner kroner i 2018. Per 31.12.2019 var samlet likviditet i bykassen 1 179 millioner kroner, se tabell 2.1.
103 millioner kroner av bykassens likviditet er plassert i tidsinnskudd med 31 dagers rullerende oppsigelse til en høyere margin enn vanlige bankinnskudd. Bykassen har i en periode hatt overskuddslikviditet, og plasseringene i tidsinnskudd er gjort for å oppnå høyere avkastning. Dette er i tråd med gjeldende finansreglement og vedtatt likviditetsstrategi for 2019. Se tabell 2.2 for detaljer rundt innskuddene.
Figur 1.1 viser den daglige beholdningen av likviditet gjennom året. Laveste beholdning var minus 130 millioner kroner. Det var til sammen sju dager i 2019 med negativ likviditet. Bykassens manglende likviditet ble i seks av de sju dagene dekt opp av TKKs bankinnskudd i hovedbank, mens overtrekksfasiliteten ble anvendt én dag. Kommunen har mulighet til å benytte en trekkrettighet hos hovedbank på 500 millioner millioner kroner, dersom summen av bykassens og TKKs bankinnskudd ikke er tilstrekkelig.
Avkastning
Renteinntektene for 2019 ble 23 millioner kroner, mot budsjettert 16 millioner kroner. Merinntekten skyldes høyere likviditet enn lagt til grunn i budsjettet, noe høyere markedsrente og bruk av tidsinnskudd. Gjennomsnittlig rente på bankinnskudd var 1,91 prosent. Kommunedirektørens oppfatning er at renten på kommunens bankinnskudd er tilfredsstillende og i tråd med det markedet tilbyr.
Likviditetsbeholdningen var særlig god fra og med midten av april i 2019, med noe lavere likviditet en periode på høsten 2019. Kommunen tar opp sertifikatlån med rente lavere enn innskuddsrenten. Kommunens netto renteresultat ble dermed positiv påvirket av å holde en høyere likviditetsbeholdning enn budsjettert. Derfor kan det i perioder være en høyere likviditetsbeholdning enn det som er forventet/budsjettert.