Ponencias
La educación económica y financiera-EEF como herramienta matemática para la toma de decisiones
Oscar Javier Martinez H¹
¹Director Programa de Economía sede Campus, Magíster en regulación económica de la Universidad de los Andes, Economista Escuela Colombiana de Ingeniería “Julio Garavito”
Abstract
Las decisiones y elecciones de consumo e inversión que deciden las familias, más allá que una simple elección económica y financiera, influyen en la calidad de vida de las personas y de sus hogares cuando comprometen parte de su ingreso actual y futuro de la economía doméstica, aún más si no planean sus finanzas personales y no son consecuentes con el riesgo que asumen al realizar una mala elección. Al convertirse la deuda en un sustituto y no en un complementario del ahorro, para lograr propósitos de corto y largo, se incrementaría la tasa de descuento del deudor quien en última instancia es el más afectado por recurrir al crédito caro como medio para lograr los propósitos de vida que antes eran lejanos o inalcanzables, o hace uso de la deuda para cumplir con obligaciones de corto plazo (alimento y servicios básicos) para pagarlas en el largo plazo. En el peor de los casos, cuando eligen la opción de financiamiento con una tasa de interés alta, la decisión que tomaron por adelantar su necesidad de inversión en el menor tiempo posible, le resta una parte considerable de su renta actual y futura por el pago del capital y los intereses que son pagaderos en el tiempo. Este trabajo presenta un modelo propuesto de consumo y elección intertemporal con tasa de descuento, de consumo actual y futuro (renta actual y futura), oferta y demanda de crédito, para representar las decisiones de consumo, ahorro, inversión y financiamiento de las personas y los hogares, y como estas decisiones influyen en el bienestar a nivel individual y social.
La metodología de análisis multicriterio AHP utilizada para evaluar la ubicación óptima de una tecnología agrícola
Santiago A. Roa-Ortiz ¹
¹Universidad de Bogotá Jorge Tadeo Lozano-Corporación Colombiana de Investigación Agropecuaria(AGROSAVIA)
Abstract
Este estudio investiga el desafío de colocar una maquina prototipo extractora de fibra, jugo y bagazo de fique (PM) en una de las múltiples zonas fiqueras en Colombia. El problema se estructura como un modelo de toma de decisiones multicriterio basado en un proceso de análisis jerárquico (AHP). Las entrevistas estructuradas basadas en AHP se llevaron a cabo con los representantes de asociaciones de productores de fique, secretarios de agricultura y expertos en fique en los diferentes municipios fiqueros colombianos, además de visitas a los sitios en los que se podría instalar la PM y verificar los requerimientos físicos y legales que debe tener el sitio en el cual se instalaría la PM. La estructura del AHP es de tres niveles, en donde el primero es el objetivo de locación de la PM, el segundo son los criterios, entre los que se tienen infraestructura, capital social y perspectiva económica; mientras que el tercer nivel esta dado por los subcriterios en los que para el primer criterio se consideraron 15, para el segundo 11 y para el tercero 6. Los resultados del análisis revelan que, de las cuatro zonas analizadas, el municipio de San Juan del Cesar (Guajira) es la mejor opción para la entrega de la PM. Una idea de la importancia del uso de estas herramientas para toma de decisiones es que podrían ayudar a las instituciones públicas a diseñar estrategias y políticas sobre entrega de tecnología agropecuaria, sin que existan presiones políticas que sesguen esa transferencia de tecnología.
Cambio estructural y desigualdad.
Camilo Andrés Mesa Salamanca ¹, Hernando Zuleta ¹
¹Universidad de Los Andes , Bogotá, Colombia.
Abstract
We build a theoretical model of demand driven structural change where individuals have different endowments of productive factors, these differences in endowments generate income inequality. The main result is that for economies with a low factor endowment (poor economies) an increase in inequality can accelerate structural change.
¿Sabías que las interminables filas son objeto de estudio de la Teoría de Colas?
Luz Maricel Elorreaga Rodriguez¹
¹Universidad Militar Nueva Granada, Bogotá, Colombia.
Abstract
Todos en nuestra vida cotidiana hemos hecho fila: en un banco, en una línea telefónica de atención al cliente, en una supermercado, en una bomba de gasolina, etc… pero pocos sabemos que este fenómeno se puede analizar usando la distribución de probabilidad exponencial adaptada al Modelo de Teoría de colas, el cual es muy útil para determinar cómo funciona el sistema de forma eficiente y así mismo proporciona información valiosa en la toma de decisiones para optimizar el servicio. Se describirá la estructura básica de las líneas de espera tipo M/M/1, su notación, funcionamiento y algunos ejemplos prácticos, evidenciando el uso paquetes como R o Phyton.
Una mirada matemática y estadística a los principales indicadores de análisis técnicos para la negociación de acciones
German Ricardo Urbina Forero¹
¹Universidad Militar Nueva Granada, Bogotá, Colombia.
Abstract
El análisis técnico para la negociación de acciones permite estudiar los movimientos del mercado bursátil mediante gráficos y herramientas cuantitativas, las cuales son en esencia, fórmulas matemáticas o estadísticas. El análisis técnico busca identificar, de forma temprana, cambios en las tendencias de los precios de las acciones e incluso, permiten vislumbrar momentos de la psicología de compradores y vendedores, tales como: pánico, optimismo, entre otros. Esta ponencia pretende presentar de forma matemática y estadística algunos de los principales indicadores del análisis técnico como lo son: Medias móviles, índice de fuerza relativa (RSI), Indicador de convergencia y divergencia (MACD), Bandas de Bollinger y el Índice de Movimiento Direccional (DMI), estas herramientas permiten identificar la tendencia principal de un activo financiero, como lo son las acciones y los CFDs (contratos por diferencia) del mercado local y de los EEUU. Así mismo la ponencia pretende motivar a los participantes a que exploren las nuevas herramientas disponibles en internet para emplear el análisis técnico y estudiar las principales tendencias de los distintos activos financieros, y así tomar mejores decisiones de inversión o especulación dentro de los mercados bursátiles y financieros.
Solución Numérica del Modelo de Heston de Valoración de Opciones
Edgar Mauricio Munar Benitez ¹, Miguel Angel Castillo Reyes¹, Marly Jenny Ladino Villamil¹
¹Universidad ECCI
Abstract
Es bien conocido que los mercados financieros no son fáciles de predecir, puesto que son susceptibles de cambios dependiendo asuntos políticos, sociales y sobre todo de salud pública tal como lo estamos viviendo actualmente. Las teorías matemáticas alrededor de las finanzas toman su forma con los trabajos de Black y Scholes. Estos primeros modelos se basaron en supuestos sencillos y prácticos respecto a las condiciones del mercado, de hecho, el modelo de Black-Scholes se utilizó, en un principio, para valorar opciones que no repartían dividendos, es decir, para intentar calcular cuál debería ser el precio ‘justo’ de una opción financiera. Más tarde, el cálculo se amplió para todo tipo de opciones. A pesar de que el modelo de Black-Scholes ofrece una solución novedosa para al problema de valuar una opción, se presentan algunas limitaciones, propias del hecho de que es una adaptación de la realidad y por lo tanto no logra capturar la total esencia del fenómeno. Una limitante fuerte es el hecho de que tanto la tasa libre de riesgo como la volatilidad son constantes, lo cual genera enseguida una dificultad ya que estos parámetros en la práctica cambian a lo largo del tiempo. A partir de estos, el desarrollo de nuevos modelos financieros han venido surgiendo, con el fin de poder capturar y reflejar lo que realmente sucede con los derivados financieros. En este sentido, se propone el modelo de Heston que lograr subsanar algunas de las falencias que padece el modelo de Black-Sholes. En esta charla se proponen técnicas numéricas basadas en métodos Runge-Kutta para aproximar las soluciones asociadas al modelo de Heston de valoración de opciones. De manera mas precisa, un método implícito-explícito de Runge-Kutta es usado para resolver de manera aproximada la ecuación diferencial parcial asociada al modelo de Heston de volatilidad estocástica, en el caso particular de opciones europeas. Finalmente, serán presentados algunos ejemplos numéricos con el fin de ilustrar como el método aproxima de manera adecuada el modelo en cuestión.
Modelo de un sistema de toma de decisiones gerenciales para la selección de un operador logístico.
Eliseo Gallo Albarracin¹
¹Departamento de Matemáticas. Universidad Militar Nueva Granada, Bogotá, Colombia.
Abstract
El bum del Internet ha acelerado el proceso de eliminación de fronteras y esto ha ocasionado la incursión de diversidad de compañías en mercados extranjeros. Este fenómeno acompañado del desarrollo de políticas internacionales de negocios ha ocasionado que cualquier cantidad de negocios tenga diversidad de productores en países extranjeros, aun para atender mercados locales e internacionales. Como respuesta a estos fenómenos, las compañías que requieren comercializar sus productos se ven obligados a contratar terceros para adelantar ciertos tipos de tareas con el fin de reducir costos y agilizar procesos como lo pueden ser procesos de almacenamiento, reacondicionamiento y transporte de mercancías. Las compañías encargadas de desarrollar esas tareas reciben el nombre de operadores logísticos. Dado el aumento en demanda, el nacimiento de nuevas compañías que funcionan como de operadores logísticos va en alzada y cada vez es mayor la diversidad de los mismos. Esta ponencia se enfoca en esta problemática real proponiendo un modelo computacional que pueda ayudar a la gerencia a considerar múltiples alternativas y escenarios, en, antes y después de tomar la decisión de contratar. El modelo busca diseñar un sistema de apoyo a la toma de decisiones (DSS Decision Support System, por sus siglas en inglés) que ayude a la gerencia en el proceso de selección de un operador logístico considerando tres aspectos generales como lo son almacenamiento, distribución y transporte de productos. El modelo propuesto está basado en una lógica difusa para manejar los diversos atributos, asociados con los problemas de evaluación de en la selección del un operador logístico. Se ha propuesto un sistema de inferencia difusa de múltiples entradas y múltiples salidas (MIMO) para la evaluación del proceso de selección. El modelo propuesto también se ha ilustrado a través de un estudio de caso.
El modelamiento de las trayectorias de desarrollo resiliente
Flavio Augusto Flavio Augusto¹
¹Universidad Jorge Tadeo Lozano, Bogotá.
Abstract
La supervivencia de la humanidad en la era del antropoceno está determinada por la capacidad de las sociedades para adoptar Trayectorias de Desarrollo Resiliente (TDR). Las TDR se definen como rutas de crecimiento que fortalecen el desarrollo sostenible en múltiples escalas y esfuerzos para erradicar la pobreza a través de transiciones y transformaciones sistémicas con equidad para los grupos sociales, mientras reduce la amenaza del cambio climático a través de mitigación, adaptación y resiliencia climática ambiciosas (IPCC, 2018). La evaluación económica de las TDR requiere métodos nuevos, en razón de los procesos que deben ser modelados (transiciones, transformaciones, mitigación, adaptación, equidad) y de los atributos de interés (vulnerabilidad, capacidad adaptativa, resiliencia). El enfoque principal de la corriente principal es inadecuado para el modelamiento de las TDR. En este encuentro presentamos el enfoque de modelado de las TDR.