Word of the Week:
Insurance

Definition: The Fed is the central bank of the U.S. Its overarching role is to make sure that the country's economy and financial system function smoothly.

Fun Fact:  The stock market typically jumps when the Fed says (or hints) that it might cut rates and falls when it announces plans to hike rates.

Video: Watch the video below to understand the concept better.

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Español:

Definicion: El Fed es el banco central de los EE. UU. Su función principal es asegurarse de que la economía y el sistema financiero del país funcionen sin problemas.

Dato Curioso: El mercado de valores típicamente se alerta cuando la Fed dice (o insinúa) que podría reducir las tasas, y cae cuando anuncia planes para subir las tasas.

Video: Mira el vídeo a continuación para comprender mejor el concepto.